Ορισμένες εταιρείες απαιτούν από εσάς να πάρετε το συνταξιοδοτικό σας σχέδιο με τη μορφή μίσθωσης προσόδου. ουσιαστικά μηνιαίες πληρωμές για τη ζωή σας.
Όλο και περισσότερες εταιρείες, ωστόσο, σας δίνουν τη δυνατότητα να λάβετε τη σύνταξή σας ως κατ 'αποκοπήν κατανομή αντί για την καταβολή ετήσιας αποζημίωσης. Ή, σε ορισμένες περιπτώσεις, μπορείτε να την λάβετε ως ετήσιο εισόδημα και μέρος ως εφάπαξ ποσό. Παρακάτω είναι τα στοιχεία που πρέπει να λάβετε υπόψη και ένα παράδειγμα του τρόπου με τον οποίο κάνετε τους υπολογισμούς για να συγκρίνετε τις επιλογές.
Τα πλεονεκτήματα και μειονεκτήματα της διανομής εφάπαξ ποσού
Οι περισσότεροι άνθρωποι αρέσουν στην ιδέα της λήψης ενός κατ 'αποκοπήν ποσού. Εδώ γιατί:
- Πρόσβαση στα χρήματα για να κάνετε με ό, τι θέλετε.
- Εάν διοικείται σωστά, ίσως μπορείτε να δημιουργήσετε το ίδιο ποσό εισοδήματος που θα έδινε η προσφορά και να διατηρήσετε τον έλεγχο του κύριου υπόχρεου για να μεταβείτε στους κληρονόμους.
Όμως, πολλοί άνθρωποι δεν θεωρούν τους κινδύνους να πάρουν το κατ 'αποκοπή ποσό. Εδώ είναι:
- Έχοντας πρόσβαση σε ένα κατ 'αποκοπή χρηματικό ποσό, είναι εύκολο να το ξοδέψετε πολύ γρήγορα.
- Εάν τα χρήματα δεν είναι σωστά διαχειριζόμενα, επενδύονται άσχημα, ή οι αγορές απλά δεν κάνουν καλά τα πρώτα δέκα χρόνια συνταξιοδότησής σας, μπορεί να εξαντληθούν χρήματα.
Τα πλεονεκτήματα και μειονεκτήματα μιας προσόδου
Μια πρόσοδος με αξιοπρεπή αποπληρωμή έχει ορισμένα σημαντικά πλεονεκτήματα όπως:
- Εγγυημένο εισόδημα για τη ζωή. Δεν μπορείτε να υπερβείτε το εισόδημά σας.
- Δεν υπάρχουν αποφάσεις ή αρμοδιότητες διαχείρισης επενδύσεων.
Τα μειονεκτήματα της προσφοράς προσόδου είναι:
- Εάν έχετε μεγάλη σύνταξη, ένα μέρος της μελλοντικής σας εγγύησης συνταξιοδοτικών παροχών βασίζεται στην οικονομική σταθερότητα του πρώην εργοδότη σας. Τα οφέλη θα μπορούσαν να μειωθούν σημαντικά εάν δεν διαχειρίζονται σωστά το συνταξιοδοτικό τους ταμείο. Ωστόσο, με τις περισσότερες συντάξεις, ένα μέρος του συνταξιοδοτικού σας οφέλους είναι ασφαλισμένο από την PBGC (Pension Benefit Guarantee Corporation).
- Ένα σταθερό μηνιαίο ποσό δεν θα συμβαδίσει με τον πληθωρισμό. (Ορισμένα συνταξιοδοτικά οφέλη έχουν ενσωματωθεί στην προσαρμογή κόστους ζωής, αλλά τα περισσότερα δεν το κάνουν).
Μόλις καταλάβετε τα πλεονεκτήματα και τα μειονεκτήματα, πρέπει να εξετάσετε το πιθανό ποσοστό απόδοσης κάθε επιλογής και να το συγκρίνετε με τους σχετικούς κινδύνους.
Παρακάτω είναι ένα παράδειγμα. Οι αριθμοί προέρχονται από έναν πραγματικό συνταξιούχο, ο οποίος προσπαθούσε να αποφασίσει αν θα έπρεπε να λάβει κατ 'αποκοπή ποσό ή κατανομή προσόδων.
Παράδειγμα: Διανομή σύνταξης κατ 'αποκοπή ποσού ή συνταξιοδοτικών παροχών
Ας υποθέσουμε ότι ο Joe είναι 62 ετών, πρόκειται να αποσυρθεί και έχει τις ακόλουθες επιλογές ως προς τον τρόπο με τον οποίο εισπράττει τη σύνταξή του.
- Μία ετήσια πρόσοδος ύψους 2.250 δολαρίων το μήνα
- 50% πρόστιμο κοινών και επιζώντων: $ 2.078 το μήνα
- 100% πρόστιμο κοινών και επιζώντων: 1.931 δολάρια ανά μήνα
- Πρόβλεψη ζωής 10 έτη με βεβαιότητα: 2.182 δολάρια το μήνα
- Εφάπαξ καταβολή ενός χρόνου: $ 347.767 για να μεταφερθεί στον IRA του
Επεξήγηση των επιλογών σύνταξης συνταξιοδοτικών παροχών
Αν ο Joe επιλέξει την επιλογή ενιαίας ζωής , θα λάβει $ 2.250 για όσο διάστημα ζει. Το μηνιαίο όφελος σταματά όταν πεθάνει, οπότε αν ζει μόνο ένα χρόνο, δεν θα καταβληθούν επιπλέον κεφάλαια. Εάν είναι παντρεμένος, ο σύζυγός του δεν θα λάβει επιδόματα επιζώντων.
Αν ο Joe επιλέξει την 50% κοινή και επιζών άδεια , θα λάβει $ 2.078 το μήνα, και μετά το θάνατό του, ο σύζυγός του θα λάβει 1.039 δολάρια το μήνα για όσο διάστημα ζει.
Αν ο Joe επιλέξει την επιλογή κοινών και επιζώντων 100% , αυτός και ο / η σύζυγός του θα λάβουν 1,931 δολάρια το μήνα για όσο διάστημα και οι δύο είναι ακόμα ζωντανοί. Σε αυτό το σενάριο, ο Joe παίρνει $ 319 λιγότερο από ένα μήνα, έτσι ώστε ο σύζυγός του να συνεχίσει να έχει σημαντικό όφελος από το θάνατό του. Σκεφτείτε ότι $ 319 / μήνα ως αγοράζοντας ασφάλεια ζωής.
Πώς Αυτές οι επιλογές συνταξιοδότησης συντάξεων συγκρίνουν με τη λήψη μιας συνολικής κατανομής ποσού
Για να απαντήσει σε αυτό, ο Τζο πρέπει να υπολογίσει το εσωτερικό ποσοστό απόδοσης της πρόσοδος και να το συγκρίνει με τον αναμενόμενο εσωτερικό ρυθμό απόδοσης των επενδύσεων που θα πραγματοποιούσε αν πήρε την κατ 'αποκοπήν κατανομή.
Για να υπολογίσετε τον εσωτερικό συντελεστή απόδοσης της επιλογής σύνταξης επιδόματος ενιαίας ζωής, ο Joe πρέπει να εξετάσει μερικές επιλογές προσδόκιμου ζωής. Πρώτον, χρησιμοποιήστε μια παρούσα αξία $ 347.767, μηνιαίες πληρωμές $ 2.250 κάθε μήνα για είκοσι χρόνια και τίποτα δεν απομένει στο τέλος.
Αυτό ισοδυναμεί με εσωτερική απόδοση 4,76%. Στη συνέχεια, χρησιμοποιήστε τους ίδιους αριθμούς, με πληρωμές για είκοσι πέντε χρόνια. Αυτό ισοδυναμεί με λίγο πάνω από ένα 6% εσωτερικό ποσοστό απόδοσης, και να πάρει Joe σε ηλικία 87 ετών, η οποία είναι μια εύλογη εκτίμηση του προσδόκιμου ζωής που θα χρησιμοποιήσει.
Για το 100% επιτόκιο κοινών και επιζώντων, και για μια είκοσι πενταετή πληρωμή, το ποσοστό απόδοσης είναι 4,49%. Εάν η σύζυγος του Joe είναι νεότερος και τριάντα χρόνια πληρωμής, αυτό το χτύπημα επιστρέφει στο 5,29%.
Εάν ο Joe λάβει μια κατ 'αποκοπήν κατανομή, θα λάβει 347.767 δολάρια. Μπορεί στη συνέχεια να επιλέξει να επενδύσει αυτά τα κεφάλαια όσο επιθυμεί. Εάν ακολουθήσει μια πειθαρχημένη σειρά κανόνων απόσυρσης , μπορεί να είναι σε θέση να δημιουργήσει εισοδηματικό ρεύμα 5% ετησίως, να έχει τη δυνατότητα να αυξάνει αυτό το εισόδημα κάθε χρόνο για να αντισταθμίσει τις επιπτώσεις του πληθωρισμού και να διατηρεί τον έλεγχο του κεφαλαίου του. Ωστόσο, θα πρέπει να ακολουθήσει μια συνεπή επενδυτική στρατηγική για μεγάλο χρονικό διάστημα για να το επιτύχει αυτό και - φυσικά - δεν υπάρχουν εγγυήσεις ότι θα λειτουργούσε σε όλες τις συνθήκες της αγοράς. Αν αυτό δεν δουλέψει, εδώ είναι το εισόδημα που μπορεί να περιμένει ο Joe:
$ 347.767 x .05 (5%) = $ 17.388 / έτος αρχικά ή $ 1.449 το μήνα, με μια αναμενόμενη αύξηση κάθε χρόνο για να αντισταθμιστούν οι επιπτώσεις του πληθωρισμού. (Μέχρις ότου ο Joe φτάσει τα 82, εάν οι επενδύσεις είναι σε θέση να υποστηρίξουν μια αύξηση 2% ετησίως, οι διανομές του θα αυξηθούν στα 2.239 $ το μήνα.)
Χρησιμοποιώντας μια παρούσα αξία $ 347.767, οι μηνιαίες πληρωμές ύψους $ 1.449 που αυξάνονται κάθε χρόνο κατά 2% ετησίως και το ενιαίο προσδόκιμο ζωής του Joe για περίπου 20 χρόνια και μια μελλοντική αξία $ 347.767, θα ισοδυναμούσε με ένα εσωτερικό ποσοστό απόδοσης περίπου 6,5% . Αυτός ο ρυθμός απόδοσης προϋποθέτει ότι τα κεφάλαια διαχειρίζονται κατάλληλα, παρέχοντας έτσι τις διανομές προσαρμοσμένες στον πληθωρισμό διατηρώντας παράλληλα το κεφάλαιο.
Συγκρίνοντας την σύνταξη συνταξιοδότησης με την κατ 'αποκοπήν κατανομή
Η ερώτηση που πρέπει τώρα να θέσει ο Joe είναι: "Είναι η πρόσθετη δυνητική απόδοση που αξίζει να πάρει ο Joe ο κίνδυνος να διαχειριστεί τα περιουσιακά στοιχεία ο ίδιος;" Μερικοί άνθρωποι απολύτως δεν αισθάνονται άνετα με τα χρήματα που παραμένουν στο εταιρικό συνταξιοδοτικό σχέδιο. Άλλοι απολύτως δεν αισθάνονται άνετα να μεταφέρουν τα χρήματα από το σχέδιο σε έναν ΙΡΑ και να τα διαχειρίζονται ή να προσλαμβάνουν κάποιον για να το διαχειριστεί.
Πρέπει να αξιολογήσετε τα πλεονεκτήματα και τα μειονεκτήματα και τα ισοδύναμα ποσοστά απόδοσης και να λάβετε τη δική σας απόφαση. Στο παρελθόν, περίπου το ένα τρίτο του χρόνου, ένα καλά διαχειριζόμενο χαρτοφυλάκιο θα είχε επιτύχει ένα μέσο ετήσιο ποσοστό εσωτερικής απόδοσης μικρότερο από 6%. Αυτό συμβαίνει επειδή κάτι που ονομάζεται κίνδυνος αλληλουχίας μπορεί να έχει μεγάλο αντίκτυπο στις αποδόσεις σας όταν αντλούν χρήματα έξω. Μην βασίζεστε στην αγορά για να αποδώσει πάνω από το μέσο όρο των αποδόσεων στη συνταξιοδότηση.
Πολλές προσφορές προσφορών είναι αρκετά ελκυστικές, ειδικά αν εστιάζετε στο δυναμικό ζωής. Μην περάσετε την προσφορά προσόδου χωρίς ανάλυση και ισχυρό σκεπτικό για το γιατί το κατ 'αποκοπή ποσό δεν έχει νόημα στην περίπτωσή σας.