Εισαγωγή στον τόμο και πώς να το χρησιμοποιήσετε.
Ο τόμος είναι πόσες μετοχές (ή συμβόλαια) ανταλλάσσουν τα χέρια σε ένα απόθεμα (ή συμβόλαιο μελλοντικής εκπλήρωσης ) για μια συγκεκριμένη χρονική περίοδο. Είναι μια βασική μέτρηση επειδή επιτρέπει στους εμπόρους να γνωρίζουν το επίπεδο ρευστότητας ενός στοιχείου - πόσο εύκολο είναι να εισέλθετε ή να βγείτε από μια θέση κοντά στην τρέχουσα τιμή (η οποία συχνά αλλάζει).
Αγορά Όγκου και Πωλήσεων Όγκος
Όσο μεγαλύτερος είναι ο όγκος, τόσο πιο εύκολο είναι να αγοράσετε και να πωλήσετε μεγάλες (ή μικρές) ποσότητες αποθέματος, επειδή άλλοι έμποροι είναι εκεί για να εκπληρώσουν την άλλη πλευρά του εμπορίου.
Για κάθε συναλλαγή πρέπει να υπάρχει αγοραστής και πωλητής. Για να αγοράσετε έναν πωλητή πρέπει να πουλήσει σε σας, και να πουλήσει έναν αγοραστή πρέπει να αγοράσει από σας.
Αυτό οδηγεί σε κάποια σύγχυση, επειδή συχνά ακούτε φράσεις όπως:
- Οι πωλητές έχουν τον έλεγχο.
- Ο όγκος αγοράς υπερβαίνει τον όγκο πωλήσεων.
- Είναι μια μεγάλη ημέρα αγοράς όγκου.
Οι αγοραστές έχουν τον έλεγχο όταν η τιμή ωθηθεί υψηλότερα. Ο όγκος αγοράς είναι όγκος που εμφανίζεται στην τιμή προσφοράς. Είναι η χαμηλότερη διαφημισμένη τιμή πωλητές είναι πρόθυμοι να πουλήσουν σε. Εάν κάποιος αγοράζει σε αυτή την τιμή, δείχνει ότι το απόθεμα είναι επιθυμητό (από αυτό το άτομο) και ονομάζεται όγκος αγοράς (δείτε Βασικά στοιχεία συναλλαγών ημέρας: Η προσφορά ζήτησης ζήτησε να εξηγηθεί).
Οι πωλητές έχουν τον έλεγχο όταν η τιμή πιέζεται χαμηλότερα. Όγκος πωλήσεων είναι ο όγκος που εμφανίζεται στην τιμή προσφοράς. Είναι ο υψηλότερος διαφημιζόμενος αγοραστές τιμών που είναι πρόθυμοι να αγοράσουν σε. Εάν κάποιος θέλει να πουλήσει σε αυτή την τιμή, δείχνει ότι το απόθεμα δεν είναι επιθυμητό (από αυτό το άτομο) και ονομάζεται όγκος πώλησης.
Ο όγκος εμφανίζεται συνήθως στο κατώτατο σημείο του πίνακα τιμών των μετοχών. Ο τόμος απεικονίζεται σε κάθετες γραμμές, με τη γραμμή που δείχνει πόσες μετοχές ανταλλάσσονται με τα χέρια σε μια συγκεκριμένη χρονική περίοδο. Το συνημμένο διάγραμμα δείχνει ένα παράδειγμα διαγράμματος 1 λεπτού, όπου κάθε μπάρα έντασης κατά μήκος του κάτω μέρους δείχνει πόσες μετοχές διαπραγματεύονταν σε κάθε περίοδο ενός λεπτού.
Οι γραμμές έντασης σε ένα ημερήσιο γράφημα δείχνουν πόσες μετοχές αλλάζουν τα χέρια κατά τη διάρκεια κάθε ημέρας.
Οι γραμμές όγκου μπορεί να είναι έγχρωμες. Μια κόκκινη μπάρα έντασης σημαίνει ότι η τιμή μειώθηκε κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου και ο όγκος κατά την περίοδο αυτή θεωρείται ο όγκος πωλήσεων (υπολογίζεται). Αν η γραμμή έντασης είναι πράσινη τότε η τιμή αυξήθηκε κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου και ο όγκος θεωρείται ο όγκος αγοράς (υπολογίζεται).
Σχετική ένταση
Ημέρα διαπραγμάτευσης ένα απόθεμα με πολύ όγκο προτιμάται από πολλούς εμπόρους, δεδομένου ότι σας επιτρέπει να μπείτε και να βγαίνετε από μια θέση γρήγορα, με μεγάλες ή μικρές θέσεις (δείτε Τι να ψάχνετε σε μια μέρα Stock Trading ).
Η μέση ένταση είναι πόσες μετοχές αλλάζουν τα χέρια σε ένα απόθεμα σε μια κανονική ημέρα. Ορισμένες μέρες θα έχουν πολύ υψηλότερο όγκο από το κανονικό, ενώ άλλες μέρες θα έχουν χαμηλότερη ένταση.
Δώστε προσοχή στις ημέρες που έχουν όγκο υψηλότερο από το συνηθισμένο. Συνήθως τέτοιες μέρες συνδέονται με την αστάθεια και οι μεγάλες τιμές κινούνται είτε προς τα πάνω είτε προς τα κάτω. Εάν η πλειονότητα του όγκου πραγματοποιείται στην τιμή προσφοράς (που συζητήθηκε προηγουμένως) τότε η τιμή θα κινηθεί χαμηλότερα και ο αυξημένος όγκος δείχνει ότι οι πωλητές είναι πολύ πρόθυμοι να βγουν από το απόθεμα.
Εάν το μεγαλύτερο μέρος του όγκου λαμβάνει χώρα στην τιμή προσφοράς, τότε η τιμή θα κινηθεί υψηλότερα και ο αυξημένος όγκος δείχνει ότι οι αγοραστές είναι πολύ πρόθυμοι να μπουν στο απόθεμα.
Ο αυξημένος όγκος δείχνει ότι κάτι πιθανό να συνέβη στο απόθεμα - όπως ένα δελτίο ειδήσεων ή οι έμποροι έχουν γίνει ανησυχούν ή ευφητοί για το δυναμικό του αποθέματος.
Οι ημερήσιοι έμποροι τείνουν να προσελκύουν τα αποθέματα ή τα ETF με υψηλό μέσο όγκο (βλέπε τα δημοφιλέστερα αποθέματα και τα ETF για συναλλαγές ημέρας ) και / ή τα αποθέματα ή τα ETF που βλέπουν υψηλότερο από το συνηθισμένο όγκο σε μια συγκεκριμένη ημέρα. Ο χαμηλότερος από τον μέσο όρο όγκος δείχνει μικρότερο ενδιαφέρον για το απόθεμα εκείνης της ημέρας και πιθανώς μικρότερες κινήσεις τιμών.
Χρήση του τόμου για την ανάλυση των κινήσεων των τιμών μετοχών
Αν και δεν είναι απαραίτητο, ο όγκος παρακολούθησης μπορεί να βοηθήσει στην ανάλυση των κινήσεων των τιμών των μετοχών. Ακολουθούν ορισμένες οδηγίες για τη χρήση του όγκου:
- Ο αυξανόμενος όγκος δείχνει την πεποίθηση των αγοραστών και των πωλητών είτε να ωθήσουν την τιμή προς τα πάνω είτε προς τα κάτω αντίστοιχα. Για παράδειγμα, αν η τάση είναι αυξημένη και ο όγκος αυξάνεται καθώς η τιμή κινείται υψηλότερα, δείχνει ότι οι αγοραστές είναι πολύ πρόθυμοι να αγοράσουν και αυτό συνήθως συνδέεται με μεγαλύτερες κινήσεις προς τα πάνω.
- Μια τάση μπορεί να επιμείνει στην υποχώρηση του όγκου για μεγάλες χρονικές περιόδους, αλλά συνήθως μειώνεται καθώς οι τάσεις των τιμών δείχνουν ότι η τάση εξασθενεί. Για παράδειγμα, εάν η τάση είναι αυξημένη, αλλά ο όγκος μειώνεται σταθερά, δείχνει ότι υπάρχουν λιγότεροι άνθρωποι που επιθυμούν να αγοράσουν και να συνεχίσουν να πιέζουν την τιμή. Τούτου λεχθέντος, η τάση δεν θα αλλάξει μέχρι να υπάρξει μεγαλύτερος όγκος πωλήσεων από την αγορά του όγκου.
- Ο όγκος θα πρέπει να είναι μεγαλύτερος όταν η τιμή κινείται προς την κατεύθυνση της τάσης, και χαμηλότερη όταν κινείται προς την τάση (pullbacks). Αυτό δείχνει ότι η κίνηση προς την κατεύθυνση της τάσης είναι ισχυρή και οι αποδόσεις είναι αδύναμες, καθιστώντας την τάση πιο πιθανή να συνεχιστεί.
- Ο υψηλός όγκος που συνοδεύεται από αιφνίδιες κινήσεις των τιμών έναντι της τάσης είναι ένα σημάδι ότι η τάση εξασθενεί ή / και είναι επιρρεπής σε μια αντιστροφή (που σχετίζεται με το σημείο παραπάνω).
- Ένας ακραίος όγκος "ακίδα" όπου ο όγκος είναι περισσότερο από τον κανονικό - 5 έως 10 φορές (ή περισσότερο) μέσος όγκος (για εκείνο τον χρόνο ή την περίοδο) για παράδειγμα - θα μπορούσε να υποδηλώνει το τέλος μιας τάσης. Αυτές ονομάζονται κινήσεις εξάντλησης, επειδή συνήθως, όταν τόσες μετοχές αλλάζουν τα χέρια, δεν υπάρχει κανένας που να αφήνει να πιέζει την τιμή στην κατεύθυνση της τάσης και να αντιστρέφει (συχνά γρήγορα).
Τελικό Word σχετικά με τον όγκο συναλλαγών
Ο όγκος μπορεί να είναι χρήσιμος όταν πραγματοποιείτε συναλλαγές ημέρας. Εάν για τίποτα άλλο, χρησιμοποιήστε τον όγκο για να βοηθήσετε στην απομόνωση των αποθεμάτων που επιθυμείτε. Ιδανικά τα αποθέματα ημέρας διαπραγμάτευσης θα πρέπει να έχουν πολύ μέσο όγκο ώστε να μπορείτε να εισέλθετε και να βγαίνετε εύκολα. αυτό βοηθά στον έλεγχο του κινδύνου (καθώς μπορείτε να βγείτε από τις απώλειες όπου θέλετε με ελάχιστη ολίσθηση ) και επίσης καθιστά ευκολότερη τη συλλογή των κερδών σας (πολλοί άλλοι έμποροι που θέλουν να πάρουν τη θέση σας από εσάς όταν είστε ικανοποιημένοι με το κέρδος σας).
Ο όγκος μπορεί επίσης να χρησιμοποιηθεί για να βοηθήσει στην ανάλυση της τάσης ενός αποθέματος, συμβάλλοντας στην εκτίμηση της πιθανότητας ότι η τάση θα συνεχίσει να αντιστρέφεται. Η ανάλυση όγκου δεν είναι τέλεια. Είναι απλά συμπληρωματικές πληροφορίες. η ανάλυση του όγκου δεν είναι απαραίτητη για την επιτυχημένη εμπορική συναλλαγή. Οι αποφάσεις για τις συναλλαγές πρέπει να βασίζονται κυρίως στις μεταβολές των τιμών, καθώς οι μεταβολές των τιμών καθορίζουν τα κέρδη και τις ζημίες. Δημιουργήστε μια στρατηγική διαπραγμάτευσης μετοχών με βάση τις μεταβολές των τιμών και, στη συνέχεια, προσθέστε ανάλυση όγκου για να δείτε αν βελτιώνει την απόδοσή σας.